基金定投范文

导语：如何才能写好一篇基金定投，这就需要搜集整理更多的资料和文献，欢迎阅读由公务员之家整理的十篇范文，供你借鉴。

篇1

可以看出，出国留学费用不菲，把通胀因素考虑进来，费用还会随着物价的上涨而增加。基金定投虽是一个老生常谈的话题，但却是进行教育金储备的首选。

定投的优势

基金作为一种间接的证券投资方式，由管理公司通过发行基金单位，集中投资者的资金，由具有资格的银行托管，通过管理人从事股票、债券等金融工具投资，风险共担、收益共享。基金定投的价值缘于华尔街的一句流行语：“要在市场中准确地踩点入市，比在空中接住一把飞刀更难。” 如果采取分批买入法即定投法，就克服了只选择一个时点进行买进和沽出的缺陷，可以均衡成本，使自己在投资中立于不败之地。由于基金定额定投起点低、方式简单，所以它也被称为“小额投资计划”或“懒人理财”。

基金定投具有类似长期储蓄的特点，能积少成多，平摊投资成本，降低整体风险。它有自动逢低加码、逢高减码的功能，无论市场价格如何变化总能获得一个比较低的平均成本，因此定投可抹平基金净值的高峰和低谷，消除市场的波动性。定投还不用每天对股市进行分析，也不用整日担心股票的升跌，只要选择的基金有增长潜力，投资人就会获得一个相对平均的收益，不必再为入市的择时问题而苦恼。教育金的积累是个长期过程，正因为基金具有如此的优势，才会成为首选工具。

假设有甲乙两个投资者，甲在价格为100元的时候一次性投入了30万元，经过5个月市场的上升与下跌，价格又回到了起初投资的价位（如图），表面上看没有利润，本金也没有任何损失，但实质上损失了时间价值。而乙把30万元分成5份，每次投入6万元，如表2，当价格从最初的100元经过波动又回到100元时，通过定投的方式实现盈利6.5万元。这就是定投与一次性投资的区别，它可以在价格上涨时购入较少的单位，在价格下跌时购入较多的单位，降低投资成本的同时也降低了投资风险，长时间坚持下来，积少成多。

早准备，投入小

出国留学需要很大的一笔资金，假设按前列几个主要国家中间费用来概算，费用每年增幅为3%，假设回报率为10%，应如何定投？

表3展现了不同家庭阶段的定投模式，若现在留学美国需要104万元人民币，按照费用每年增幅为3%，5年后就需要1205645元的费用，从现在开始准备，假设在收益10%的情况下，就需要每月定投15623元。

可以看出，越早准备，每月需投入的金额就会越少。选择基金要挑选优质的基金公司及优秀的基金管理人，并进行基金组合投资，在不同的市况下进行适时的转换，以保全之前获得的收益。组合的时候可选择指数型、股票型及混合型基金，股票型基金波动较大，长时间投入会获得较高回报。

基金购买的途径也极为方便，银行、证券公司、基金公司直销网站、第三方基金销售平台，每种购买方式都有不同的特点。网银购买的优点是方便，设定好金额及扣款日期，绑定好扣款账户即可，但缺点是手续费用基本没有折扣，长期下来费用极高；证券公司手续费用有一定的折扣，但每月需要往账户里转入资金；基金公司直销网站手续费折扣大，但要买不同基金公司的基金要分别进入不同基金公司的网站，管理不方便；第三方基金销售平台，是目前较为方便的模式之一，在此平台下可选择不同基金公司的基金，且手续费折扣大，还可以绑定银行账户方便供款。

篇2

家有儿女，天伦之享。

父母总想把所有的爱都倾注在子女身上，尽其所能为之奉献最好的一切，期盼孩子能早日成才。时至今日，教育费用已成为现代家庭的一项庞大开支。不论经济好坏，全世界教育费每年至少增长10％，远超过工资收入的年均涨幅。中国社科院等多家权威机构的调研报告显示，儿女教育费用在居民总消费中已被排在第一位，超过养老和住房。

“谁言寸草心，报得三春晖”，父母对子女的爱是一种自觉自愿，本来无可厚非，但父母的生活也是生活，面对教育费用这个越来越重的经济负担，如果必须要以牺牲自己的生活质量为代价来创造下一代的幸福，难免令人感到残忍和不公，也许孩子未来也会有所不安。

如何很好地兼顾协调个人生活与亲子之情，寻求一份“无负担”或至少是“低负担”的子女之爱，相信这是每个中国家庭都不得不考虑和正在考虑的问题。

其实关于“爱的负担”的解决办法很简单，选择基金定投就是其中之一。父母可以每月以固定金额自动投资于基金产品，通过长期坚持而分散投资风险、降低平均成本，最终积少成多，逐步向收益目标迈进，这样可以有效解决儿女成长教育的种种费用所需。借助基金定投，父母可以省时省心，不必刻意判断投资时点，并且由于每期投入的资金是固定的，因此能够自然实现在市场低迷、基金净值下挫时买入较多份额，而在市场高企、基金净值上扬时自动减档的投资效果。

基金定投之所以特别适宜作为家庭儿女成长教育的资金储备，还在于它的月积年累方式实实在在减轻了父母们的长远负担。不少销售渠道为基金定投设置的每月投资起点仅为一两百元，对于大多数家庭而言只是几餐饭、几场电影的花销，不会造成大的经济负担。父母们还可以根据家庭的实际收支情况和基金产品的历史收益，并结合投资目标测算出每月合适的投资金额，从而实现为“儿女未来”储备资金与家庭经济状况的良好匹配。

利用较长的时间周期，将波动相对较大的投资变成安全性更高的投资，以不变应对市场难以预计的变化波动，最终获取长期稳健回报，正是基金定投的优势所在。相关资料显示，1983-2003年期间，定投美国股票型基金20年的年平均收益率为10.3％，而从1993年7月至2008年6月，15年定投上证指数的算术平均收益率也达到了8.47％。

篇3

定投还需要解决3个问题：何时定投为宜，即应该在市场上涨还是下跌时投资?定投条款如何灵活运用?定投又有哪些原则和目标呢?

震荡走坚市最适合定投

试以2002年发行的横跨牛熊市的华安中国A股指数型基金为例，来说明定投在不同市场形势下的收益。

假如从2003年10月开始，每月定投该基金300元，一直到2007年8月。自定投开始到2005年7月，市场基本呈节节下跌的熊市，资产总额低于投资成本，处于亏损状态。就是说，市场下跌，定投也赔钱。但自2006年4月，市场开始反弹，之后一路上扬，资产净值渐渐远高于投资成本。

因此先跌后涨或震荡走坚的市场适合做定投，因为震荡上行中，暂时的下跌虽导致资产总额亏损，但可以分到更多的份额，市场上涨时，资产净值会很快升上来，总额迅速增加。而先涨后跌、表现很平稳的市场则不合适做定投。投资者在开始定投前，有必要对市场走势先作一判断。

善用划款规定

有些银行扣款日是固定的，比如工行在每月的第一个交易日划款；建行在客户约定的日期划款，而有些银行的扣款日是可调整的，如招行的网上智能定投，可以让客户随时修改日期和金额。当股指高企或自己资金紧缺时，可以将钱取出，该月将不划款，等到下月大盘下跌时，将钱补齐，定投计划不受影响。

善用部分解约条款

签订定投合约，也照样可以随时赎回，但要把握解约时机。建议不要在投资仍亏损的时候赎回，那样极不划算。定投贵在选对有价值的基金，坚定地持有。急需资金变现时，不妨利用部分赎回条款，这样定投计划既不受影响，又可将部分收益落袋为安。

设定目标　量力而为

定投需要首先设定目标，比如筹措子女教育金，每年假设增长率为多少，而做基金定投的平均收益率是多少，能否满足需求。然后量力确定每月合适的扣款额和扣款日。刚工作的年轻人，可以将划款日定在工资到账前后，以免月末资金告罄，扣款不成。另外还要根据市场运行趋势调整，比如到了牛熊市拐点，就需要对后市走势作一判断，以决定是赎回还是继续。

定投也可组合

篇4

记者从几家银行处了解到，从1月份至今，债券型基金以及基金定投开户数呈现双增长态势，投资者开始把防范市场风险作为投资理财的重要目标。而基金定投目前每期的申购金额门槛也已低至200元，方便更多的普通民众投资。

简而言之，基金定投就是投资者定期(通常是每个月)投入固定金额(委托银行划账)购买指定开放式基金的投资方式，具有“长期投资摊低成本、积少成多复利增值、定时扣款省心省力”这三大独特优势。虽然每月定期购买基金的资金一般不多，但如果选择合适的基金长期坚持下来，累加的本金投入和复利效应可以造就可观的财富积累。

通常来说，在震荡行情或是单边下跌行情中，调整的底部难以预测，利用基金定投的方式逐步建仓可以达到分散投资风险的效果。如果市场下跌，可以逐笔逢低买入，在这一过程中，由于将资金进行了拆分，因而风险较小，而如果市场后续反转，也因为有了先期投入不会踏空行情。

我们假设A和B两位投资者，一位单笔投资1万元于某只基金，另一位每个月定期定额2000元，5个月后两位投资者的收益情况根据市场环境的不同，有比较明显的差异。

可以看到，如果在市场单边上涨，基金净值同时单边上涨的情况下，单笔投资基金比定期定额获得的收益更多。表2是市场单边下跌，基金净值同时单边下跌的情况下，定期定额平均成本的作用非常明显，采用定期定额方法的资产总值要高于单笔投资。不过事实上，这两种单边上涨或下跌的情形并不多见。

较普遍的情况是基金净值的上下起伏。表3展示的是基金净值波动较大的情况。从大幅下跌再到上涨，尽管基金净值并未回到年初水平，但采用定期定额方式的投资者5个月后不仅没有亏本，反而还有197元盈利，而单笔投资者则仍是亏损的。

定额定期投资的好处之一是在市场下跌的时候，购买更多数量的基金单位。使用这种方法，不需要理会市场短期的波动，无论涨跌那2000元都必须用于购买基金。而在下跌趋势中，同样数额的资金可以买到更多基金份额。

其二，定期定额投资可以降低风险。基金净值下跌的时候，即使你所持有的基金单位数量不变，你的投资资产净值也是下跌的。定期定额投资由于是分段吸纳，不仅在净值下跌的时候可以让你以较低的价格买入更多数量的基金，还可以减少已持有投资的损失。

其三，定期定额投资的可取之处还在于“纪律性”。投资人往往追逐基金以往的表现，在基金表现出色之后买入。去年末就有很多投资人因为基金巨大的财富效应买入基金而被套。定期定额投资往往可以避免这种情况，使你成为有纪律的投资人，从而避免盲目投资基金造成的失误。

波动越大越适合定投

和单笔投资基金相反，波动越大的基金反而越适合定期定额投资方法。

一些投资人认为定期定额投资的最大优点就在于投资方法的稳定性。这种方法用于投资积极进取或主动投资的基金往往能取得很好的回报，比如投资股票型基金和积极配置型基金，尤其是比较激进的基金。在2008年市场振幅加大的预期下，股票型基金和积极配置型基金由于仓位较高，净值收益率较大的波动使得定投更加具有稳定性。

另外值得关注的是，指数型基金也可以作为投资者定投的一种选择。不过，一些指数型基金以及ETF基金不能参与定投。对于资金量有限的普通投资者，这一类基金可以在二级市场上像股票一样定期买入，这和定投的效果是一样的。

此外，定投的基金数目应结合组合中基金的数目而定。如果基金的投资方式结合定期定额投资与一次性投资，定投的基金数目一般不宜过多，3到5只是最适中的。当然，具体操作中，投资者还有必要查询基金公司网站或咨询相关客服人员，以确定旗下基金是否开通定投功能。对交易成本比较看重的投资者，还可以通过横向比较选择手续费比较低的银行。除此之外，建议投资者最好不要选择每月1至8日扣款，因为通常月初上涨的概率较高，避开这段时间更有利于从低点位介入。

一般来说，究竟是选择定期定额还是单笔投资的方式，主要取决于你希望在多长的期限内取得回报，以及你关心的是投资的收益最大化还是尽可能地降低风险。希望的回报期限越短，选择一次性投资越容易造成损失。对于业绩不稳定、净值波动很大的基金，定期定额投资可能更加适合。当然，也可以将这两种方法结合起来，将一部分资金作一次性投资，再安排每个月的定期定额投资，从而兼容并蓄，取长补短。

着眼长期

对于选择基金定投的投资者来说，着眼于中长期投资的理念是非常必要的。“基金定投”的产品特性决定了其适宜投资于波动性较大的市场。而中国股市一般18个月为一个周期，一般3年期限正好包含了两个周期。如此一来，长期投资的时间所带来的复利效果，就可以一定程度上分散股市多空、基金净值起伏的短期风险。

篇5

风险摊薄，投资小钱变大钱

“基金定投”业务也叫“定期定额申购”，是国际上通行的一种类似于银行零存整取的基金理财方式，是一种以相同的时间间隔和相同的金额申购某种基金产品的理财方法。

基金定投最大的好处是可以平均投资成本。使用基金定投时，由于购买金额和购买时间都是固定的，因此当基金净值走高时，买进的份额数较少；而在基金净值走低时，买进的份额数较多，即自动形成了逢高减筹、逢低加码的投资方式。长期下来，每月的分散投资就能摊低成本和风险。

如此这般，在平摊了投资成本的前提下，时间的长期复利效果就会凸现出来，不仅资金的安全性较有保障，而且可以让平时不在意的小钱在长期积累之后变成“大钱”。

举例来说，如果每个月只在基金定投业务中投资300元，假定所投基金的未来平均收益率为5%，投资5年之后，投资者所能获得的资金总额将达到20427元。即使不考虑延期投资的成本降低因素，其实际投资收益率仍将达到13%。

需要注意的是，基金定投最好选股票型基金或者是配置型基金，债券型基金或货币市场基金这类投资品种主要是获取固定收益，风险摊薄的作用没那么明显。而在选择股票型基金或配置型基金进行定投时，投资者一定要对基金的业绩进行综合衡量和分析，选择过往业绩优异、具有较强品牌实力的产品。

“自动理财”更省心

基金定投作为一种基础的自动理财模式，可以为投资者省却很多麻烦，节省时间成本。如果要办理基金定投，投资者只需按基金管理公司的相关规定到代销银行的任一网点提出申请。开通“基金定投”业务后，银行将根据投资者申请的扣款金额、投资年限，每月自动在其指定账户内扣款，操作十分方便。

基金定投这种自动理财方式不仅可以让投资者省心省力，而且每月自动扣款的设置会帮助投资者“强制储蓄”，将投资者的闲散资金积少成多，不用再担心成为“月光族”，长期积累下来也会是一笔不小的积蓄。此外，通过基金定投进行理财可以合法节税，所得收益完全免税，而一般储蓄还要交纳利息税。

长期坚持更有效

虽然基金定投的操作相对简单，但是如果做不到长期投资，其优势就打了很大的折扣。

定期定额投资需要较长的投资期间，才能减少市场短线波动对投资回报的影响。此外，如果投资者在买进基金后，因为短期内无法忍受市场下跌或是其他因素而赎回或者停止续投，很可能功亏一篑，无法达到定期定投“长期平均成本”目的，等到股市上涨时只能望洋兴叹，也无法分享此时基金的良好绩效表现。因此，基金定投如果想达到良好效果，一定要做到坚持长期投资。

篇6

基金定投终止后将不在继续定投，以支付宝基金定投终止为例：打开支付宝APP—理财—基金—持有—我的定投—点击基金—管理—终止即可。

基金定投是指以定时定额的方式买入基金，基金定投终止、修改条件只能在非交易时间操作（每个交易日15点后），修改后立即生效。

（来源：文章屋网 ）

篇7

投资者：智能定投和普通定投的区别在哪里？

鑫定投：所谓智能定投，是传统“定期定”投资方式的改良，又称“定期不定投资”。传统的“定期定”投资是指投资者在每月的固定时间以固定的金去申购基金。而智能定投则更加强调了“逢高少买、逢低多买”的弹性投资特色。以金鹰基金的“鑫定投”为例，投资者可以通过设定定投日期和周期、基准金、扣款浮动级差（10%、20%、30%）等，来控制加仓和减仓的幅度。

投资者：智能定投能够获得比普通定投更多的收益率吗？

鑫定投：一般来说，采用智能定投能够取得比常规定投更好的收益率的。以金鹰中小盘为例，根据U8基金网定投计算器计算，从2004年的5月27日金鹰中小盘成立开始定投，截至2011年8月31日共88期，每期2000元，如果采用普通定投，投资年限到期本金和总收益分别为17.6万和17.18万，收益率为97.63%；如果采用智能定投，选取上证综合指数500日均线作为比较基准，30%的级差，投资年限到期本金和总收益分别为21.64万和26.95万，收益率为124.54%。不过需要指出的是，我国基金成立时间较短，不能反映股市发展的所有阶段。

投资者：按照智能定投的规则，市场每次下跌，系统都会自动加仓。如果市场持续低迷，会否给资金流带来巨大的压力？

鑫定投：智能定投的现金流是投资者需要注意的地方。按照智能定投的规则，市场价值低估时，意味着比牛市时需要持续投入更多资金。是否有足够的资金维持其长期内的超买入？这需要对自己的财务状况有良好的预见性。而投资者可以通过假设最极端的情况，来衡量自己选择的级差是否适合自己的承受水平。按照金鹰“鑫定投”的设定，如果投资者的基础投资金为1000元，同时选择最高的级差30%，市场下跌幅度达到系统设定的最高扣款档位6，那么，投资者当日的追加的扣款为基础度的1.8倍（30%×6），即当期需要投入2800元。这是当期需要支付的最高定投金。同样如果市场涨幅达到最高的档位，则当期的投资金最少为0元。具体情况可以参见所选择的定投业务的说明。

篇8

当前的基金定投存在各种各样的问题，最具有代表性的就是把基金定投当成股票一样短炒，或者不知道定投的时机，或者不知道该定投什么基金。以上种种问题，大大影响了基金定投的效率，引起了投资者对基金定投有效性的怀疑。

基金定投有效么？

我们将基金定投的有效性定义为可以获取正的收益。所以，我们要验证的就是基金定投是否能获取正的收益。

我们选择市场中第一只指数基金华安MSCI为例，设计一个定投计划，每月的1日定投该基金1000元。若某月1日非交易日，则往后推至最近的一个交易日实施定投。根据计算，这一持续101个月的定投计划，迄今为止的收益率将为98%。

在这份定投计划中，定投累计收益率并不是一直都为正，在2004-2006年期间，定投一般都是亏钱的。不过从这之后定投一直都能取得正的收益，哪怕是在行情最差的2008年，定投依然能产生28%左右的累计收益。

以上现象让我们猜测，是否定投时间越长，赚钱几率越高？

为了研究这个问题，我们继续以华安MSCI为例设计方案。我们假定定投计划分别从2003、2004、……2011年年初起始，来比较定投计划的收益状况，见表1：

由表1可以得出：如果投资的期限够长，跨越了几个牛熊市，则投资越早，收益越高。或者说，投资越久，收益越高；当大的牛熊市转变时，在熊市定投，收益比邻近年份的牛市定投收益更高，如2008年定投比2007和2009年定投的收益要高。

当投资期限足够长，跨越了几个牛熊市后，投资越久，收益越高。而且在熊市下定投比牛市下定投效果更好。

许多投资者将基金定投当做了为孩子的教育金做的储蓄。一般而言，这类投资都是长期性的，是为了解决10年、20年之后的花费。因此，这种定投完全满足定投时间越长，越容易赚钱的结论。投资者不要因为短暂的亏损而放弃定投，相反，结合目前市场所处的点位来看，目前定投更容易发挥定投抄底的功能。

长期定投选择什么基金？

到底定投什么样的基金收益更好？尤其是为孩子的教育金储蓄进行的基金定投，该选择什么样的基金？

国外经验一般认为定投指数型基金更为有利。但是我们研究发现，在我国已有的基金历史来看，指数型基金长期业绩并不占优势。反而偏股型基金业绩更突出。如图1所示。在大部分时间指数型基金这个整体都落后偏股开放型基金这个整体。

偏股开放型基金具体可以分为股票型、配置混合型、偏股混合型。我们依然研究其指数表现。

通过图2，我们可以直观的看到，在各个阶段，偏股混合型基金指数比股票型基金指数表现好，而股票型基金指数比配置混合型基金指数表现好。当然，在这里我们是研究的总体，而不是基金个体。

和国外经验不同的是，在基金行业过去八年中，定投指数型基金收益并没有优势。反而定投偏股混合型基金优势更大。这主要是由于中国市场的整体有效性还不强，主动型基金通过仓位和个股选择，在过去几年的业绩表现大大超越了市场指数。

但从子女教育储备的角度考虑，长期定投中，指数基金仍具有一定优势。一是由于未来市场有效性会逐步提高，主动型基金难以长期稳定战胜指数；二是指数基金选择难度比主动型基金小很多。

因此，对于长期教育储备资金定投，建议进行组合定投：选择一只长期成长性好的指数基金，外加一到两只长期投资能力优秀的主动型基金，资金可以平均分配。

在指数基金中，建议选择市场代表性好的沪深300指数、长期成长性强的中证500指数、深100指数等。代表性基金如嘉实沪深300、南方中证500、易方达深证100。

主动型基金由于长期变化较大，需要持续跟踪和评估基金选择的效果。基金管理的长期稳定性和超额收益能力是两个最重要的判断标准。我们应该分析基金在各个阶段的选时、选股、行业配置能力，从而判断基金的投资能力和投资风格，并结合对行情的判断来选择基金。

考虑到为孩子教育金储蓄进行的投资是目的性很强的投资，而且对资金安全性要求较高。因此，结合安全性和收益性两方面的考虑，选择偏股混合型基金中投资能力强且业绩波动较小的基金更为适合。目前而言，建议关注华夏、南方、嘉实等大公司旗下业绩稳定的基金，以及国海、兴业全球、摩根华鑫等优质中小公司旗下基金。

哪个定投更有效？

目前市场上的基金定投分为普通定投和智能定投两种方式。智能定投是根据某种确定的规则自动调整定投金额。

这两种方式哪种更为有效？

我们在这里以一个简单的规则来模拟改进型定投的效果：以定投开始时的指数水平作为基点，在之后的计划定投日期里，比较当时的指数点位与基点，如果定投时指数相比基点上涨，则根据涨幅的倒数相应缩小定投金额；反之，若定投时指数相比基点下跌，则按跌幅的倒数增加定投金额。

举个例子，如果某个定投日期指数上涨到基点的两倍，那么定投金额就缩小为初始金额的一半；如果定投日期指数相比基点下跌了50%，那么定投金额就增加为初始金额的两倍。

在这样的改进型定投规则下来看不同定投计划的效果：我们以华安MSCI指数基金为例，分别看2003年、2005年、2007年、2008年起始的定投计划。

普通定投和改进定投的总体效果比较见表2。从中可见，在各个时点开始的定投计划，改进型定投的收益率都要高于简单定投。但收益率的提升幅度不已。其中，在2004、2005、2008年开始的定投计划，改进型定投均大幅提高了收益率；而在2007年开始的定投计划，则提升幅度不太明显。从中可得到的结论是：

（1）改进型定投计划的确能够提高整体定投的投资收益率；但效果的好坏也与定投起始时所处的市场环境密切相关。

（2）如果定投计划在熊市中开始，在牛市中结束，那么智能型定投发挥的作用最大。原因是这种定投计划随着市场下跌不断加大投资，在随后的牛市中将获取更高的收益。

（3）相反，如果定投计划在牛市中开始，在熊市中结束，那么智能型定投就起不到太大的作用。

（4）如果定投计划跨越多个牛熊循环，那么智能型定投将提供更高的累积收益率。

改进型定投提高收益率，是以降低投入的总本金作为代价的；原因就在于在一个上升趋势中，采用改进型定投，定投的金额实际上是逐渐减少的。

也就是说，虽然单位投入的收益率提高了，但由于投入本金不同，累计利润却不一定高出许多，甚至可能减少。这取决于定投的起止时间。

篇9

“定期定额投资基金”(以下简称“定投”)就是每隔一段固定时间(一个月或两个月)以固定的金额(如500元或1000元)投资于同一只共同基金。办理“定投”手续非常简单，只要投资人与基金公司或基金代销机构约定每个月(或两个月)固定的时间从其账户中划出固定的金额来投资基金即可。

“定投”这种小额投资方式适合无大笔资金投资但有长期理财需求的人。对于大多数没有时间研究经济景气变化和市场多空的投资人而言，“定投”可以说是省时省力的投资方法，并且还可以避免买在高点的风险，因此定期定额投资基金常被称为“傻瓜理财术”。

“定投”融合了定期存款零存整取的观念，并且还有专家理财、免除自己选股的烦恼。这种兼具储蓄、理财的投资方式，相当适合年轻、刚入社会的上班族。

“定投”的威力

“定投”的金额虽小，但累积的资产却不可小看，长期投资下来，其获利将远。能让花钱如流水的人在不知不觉中每月存下一笔固定的资金。让你在三五年之后，发现自己竟然还有一笔不小的“外快”。

案例：每个月在银行存1000元，按照目前活期储蓄0.72％的年平均收益率，存够7万需5年零8个月。那么如果是每月投资10(30元用于“定投”呢?

当然，基金行业过去两年的高收益率难以复制，期盼年年翻番的高收益率并不现实。根据美国晨星公司统计，1926年至2003年，美国股票型基金的年平均回报率为10.4％。但不要小瞧这一看起来平淡无奇的收益率，它一样能给投资者创造出收益的数字奇迹。

倘若一位投资者办理了某股票型基金的定期定投，每个月投资额1000元，预期年收益率为10.4％，忽略申购赎回等费率因素，22年后，到期本利可达102.04万元!而累计投资额则仅为26.4万元――如果这位投资者仅仅是每个月往储蓄罐里面投入1000元的话，攒够100万可是需要83年零4个月!

这就是“定投”集腋成裘的威力!

“定投”金律

虽然“定投”被称为懒人的聚宝盆，但并不代表它就适合所有的人，作为一种投资方式，基金定投时需要坚持一些原则。

一是要量力而为。基金定投一定要做得轻松、没有负担，因此，投资者首先要分析自己的财务收支状况，计算出能省下来的闲置资金。基金定投是一种长期投资方式，如果对未来现金的需求估计不足，一旦出现现金流紧张，可能会中断基金定投的投资，从而影响收益。笔者曾见过一年轻人为了逼自己省钱，设立了很高的目标，每月扣款3000元，但坚持了一段时间后却无力支付，最后必须把定期存款取出来继续投资，这样太划不来。

二要持之以恒。持之以恒。是“定投”最重要的原则，国内外的数据都证明，投资的时间越长，亏损的可能性越小。通过对中国股市15年的数据统计，9年以上的长期投资，收益率100％是正的。也就是说，当你不愿意花精力来分析这个市场的机会和风险时，你就让你的闲余资金静静地躺在里面“过冬”吧。

篇10

问：我是一名工薪族，好不容易积累了20万元现金，一直存在银行里。前不久，一个朋友跟我说，银行的存款利率太低了，钱越存越不值钱。他劝我购买基金，他说：“现在股市不景气，正是基金定投的好时候，只要有足够的耐心，一定会赚很多钱。”我听了他的话，很动心，可我该怎么选择基金定投呢？定投哪只基金好呢？

对于缺乏投资经验的人来说，基金定投的确是一个很好的投资方式，它可以尽可能避免人为判断失误所造成的投资损失。然而，这种投资方式更适合于从每月结余的资金中，拿出一部分闲钱来投资，比如每月投资1000～2000元到某只基金中去，但像你这种手里有20万元现金的情况，并不适合定投。

试想一下，你每月定投1000元，20万元的资金要200个月才能投完，每月定投2000元，也需要耗时100个月，效率实在有点低。就算每月定投5000元，也要3年多才能用光所有资金，问题是当这20万元投完后，你还能坚持每月投资5000元，如果不能，那么你定投的效果就未必好。正如你的朋友所说，基金定投要有足够的耐心，这个耐心主要体现在持续不断的资金投入上。

那么，对于你手里的20万元资金该如何打理呢？显然，基金定投并不是一个合适的选择，最合理的方式是将这笔资金一次性配置到相应的资产中去 。可能，你又会问该怎么配置呢？要回答这个问题，首先我要知道你的理财目标是什么，也就是说这20万元钱你将来要怎么用。不同的理财目标，会导致不同的资产配置。比如说，你打算明年用这笔钱买车，由于距离实现目标的期限比较短，你只能投资固定收益的产品，才能保证目标的实现。虽然，银行储蓄和理财产品的收益不高，但恐怕这也是你最恰当的选择。你或许会打算用这笔钱作为未来退休后的养老金，希望20年后可以增值到100万元。我们可以根据20年增值5倍，计算出需要的年化收益率为8.38%。接下来，我们就可以根据这个收益率来配置资产，如果股票基金的长期年化收益率能达到10%，债券基金的长期年化收益率能达到5%，那么配置70%的股票基金加30%的债券基金就基本可以帮助你实现理财目标了（预期年化收益率为8.5%）。当然你肯定想钱越多越好，最好20年可以增值到300万元，这样需要的年化收益率大约为14.5%，超过了股票基金10%的预期收益率，即使将20万元全部投资到股票基金中去，也未必能实现这个目标，当然，你也可以选择杠杆基金，去追求更高的收益率，但你要面对的风险也会加倍提高，如果你无法忍受这么高的风险（可能会在极短的时间内，损失一半以上的资金），你就需要调整理财目标了。只有产品的收益和风险及理财目标得到完美的统一，你的资产配置才是最合适的。

至于基金定投的问题，建议你从每月结余的资金中拿出一笔，投资到指数基金中去，在股市相对低迷的时候开始，一定会在未来给你带来不错的收益，帮助你实现更多的理财目标。